支持民營、小微企業(yè)發(fā)展是金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的內(nèi)在要求。

　　“十四五”期間，金融體系從政策引導(dǎo)、資金支持、能力建設(shè)等方面入手，持續(xù)健全金融支持體制機(jī)制，不斷提升企業(yè)融資可得性、普惠性和便利度，近5年普惠小微貸款年均增速超過20%。

　　增供給 提升融資可得性

　　“近期工行發(fā)放的300萬元純信用貸款，幫我們解決了下半年擴(kuò)大生產(chǎn)的資金問題。”云南瑞峰源農(nóng)牧科技有限公司總經(jīng)理王紅偉說，這幾年銀行推出不少信用貸款產(chǎn)品，為缺乏合適抵押物的企業(yè)解了燃眉之急。

　　“十四五”期間，金融管理部門積極引導(dǎo)銀行創(chuàng)新舉措，更好幫助企業(yè)解決缺抵押、融資難的問題。我國普惠小微貸款余額已經(jīng)從2020年末的15.1萬億元，增長至2025年6月末的35.6萬億元，信用貸款占比近三成。今年5月末，私人控股企業(yè)貸款余額增至約45萬億元。

　　越來越多企業(yè)獲得融資支持，離不開政策引導(dǎo)。

　　針對(duì)普惠小微企業(yè)出臺(tái)的兩項(xiàng)直達(dá)工具完成接續(xù)轉(zhuǎn)換，金融支持民營經(jīng)濟(jì)25條舉措落實(shí)見效，適時(shí)增加支農(nóng)支小再貸款額度，支持小微企業(yè)融資協(xié)調(diào)工作機(jī)制持續(xù)發(fā)力……近年來，一系列金融舉措引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)不斷加大對(duì)民營、小微企業(yè)的金融供給。

　　對(duì)拓烯科技投放貸款5500萬元、對(duì)摩爾線程投放貸款超1.5億元……自今年3月推出2025年支持民營經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展的行動(dòng)方案，建設(shè)銀行民營經(jīng)濟(jì)貸款余額較年初新增近6000億元。

　　據(jù)了解，在相關(guān)政策引導(dǎo)下，農(nóng)業(yè)銀行民營企業(yè)貸款近5年復(fù)合增長率超過20%。今年6月末，中國銀行普惠型小微企業(yè)貸款余額同比增長26.86%，客戶數(shù)同比增長32.62%。

　　近年來，金融機(jī)構(gòu)聚焦外貿(mào)、科技、消費(fèi)等領(lǐng)域民營小微企業(yè)的差異化需求，“一企一策”量身定制服務(wù)方案，提供全鏈條、一攬子金融產(chǎn)品，努力讓金融服務(wù)更可持續(xù)、更有溫度。

　　降成本 助力企業(yè)“輕裝上陣”

　　在福建漳州市漳浦縣赤嶺畬族鄉(xiāng)的智慧養(yǎng)豬場，借助全基因組選種選配、數(shù)字化精準(zhǔn)飼喂等科技手段，福州微豬信息科技有限公司提供的智能化養(yǎng)豬方案大大提升了傳統(tǒng)養(yǎng)豬業(yè)的育種率和管理水平。

　　“今年我們計(jì)劃全面推廣AI智慧養(yǎng)豬平臺(tái)，近期建行發(fā)放了180萬元、利率3.05%的貸款，給企業(yè)搶抓發(fā)展機(jī)遇提供了重要助力。”企業(yè)負(fù)責(zé)人張佳說。

　　“十四五”期間，利率市場化改革不斷深化，推動(dòng)小微企業(yè)貸款利率持續(xù)下行，為企業(yè)帶來更多生機(jī)活力。

　　從一組數(shù)據(jù)對(duì)比能更直觀地感受到“減負(fù)”效果：2020年12月，新發(fā)放普惠小微企業(yè)貸款利率為5.08%；2025年6月，新發(fā)放的普惠小微企業(yè)貸款加權(quán)平均利率為3.48%。

　　多次下調(diào)政策利率和結(jié)構(gòu)性貨幣政策工具利率，持續(xù)釋放貸款市場報(bào)價(jià)利率（LPR）改革和存款利率市場化調(diào)整機(jī)制效能，開展明示企業(yè)貸款綜合融資成本試點(diǎn)工作……近年來，金融管理部門出臺(tái)諸多舉措，持續(xù)推動(dòng)民營和小微企業(yè)綜合融資成本穩(wěn)中有降，實(shí)實(shí)在在惠及更多企業(yè)。

　　“今年下調(diào)利率后，同樣一筆500萬元的貸款，較去年可每年節(jié)省利息支出2萬多元。”在北京經(jīng)營一家手機(jī)批發(fā)零售公司的郭昕哲說，批發(fā)零售企業(yè)對(duì)成本變化較為敏感，更低的貸款利率能壓降財(cái)務(wù)成本，助力企業(yè)“輕裝上陣”開拓市場。

　　“每次LPR調(diào)整后，我們會(huì)主動(dòng)對(duì)接企業(yè)融資需求，按照最新情況調(diào)整融資方案。”工商銀行普惠金融事業(yè)部副總經(jīng)理周楊介紹，今年上半年工行普惠型小微企業(yè)貸款較年初新增超5000億元，新發(fā)放普惠型小微企業(yè)貸款平均利率較2020年末下降112個(gè)基點(diǎn)。

　　多元化 滿足不同融資需求

　　民營和小微企業(yè)在不同的成長階段融資需求和融資方式不同，需要大力拓展更多元的融資渠道。

　　5月中旬，由中信銀行牽頭主承銷的科大訊飛股份有限公司8億元科技創(chuàng)新債券落地，票面利率1.83%。“我們將把募集資金重點(diǎn)投向核心技術(shù)研發(fā)與應(yīng)用深化，不斷鞏固自身技術(shù)優(yōu)勢。”科大訊飛相關(guān)負(fù)責(zé)人說。

　　作為我國金融支持科技創(chuàng)新的重要工具，債券市場“科技板”落地以來，吸引金融機(jī)構(gòu)、科技型企業(yè)、股權(quán)投資機(jī)構(gòu)踴躍參與。截至6月末，已有288家主體發(fā)行科技創(chuàng)新債券約6000億元。

　　對(duì)民營企業(yè)發(fā)債融資提供增信支持，支持小微企業(yè)開展股權(quán)融資，建設(shè)完善并積極推廣動(dòng)產(chǎn)融資統(tǒng)一登記公示系統(tǒng)……“十四五”期間，我國加快構(gòu)建多層次、多元化的融資體系，持續(xù)重點(diǎn)提升直接融資在社會(huì)融資中的比重，支持民營和中小企業(yè)融資方式更加多元化。

　　據(jù)了解，今年上半年，民營企業(yè)債券發(fā)行3500多億元，6月公司信用類債券平均發(fā)行利率2.08%。目前，A股63%的上市公司是民營企業(yè)，科創(chuàng)板、創(chuàng)業(yè)板、北交所民企數(shù)量占比分別達(dá)74%、81%、86%。

　　專家表示，進(jìn)一步改善融資結(jié)構(gòu)，要持續(xù)推動(dòng)建設(shè)現(xiàn)代金融體系，通過多層次、多元化的金融市場體系，引金融之水解民營、小微企業(yè)之渴，更好服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)。